Падіння FTX не могло б відбутися без шахрайства SBF або провалу аудиту Prager Metis

Стандарти аудиту вимагають, як мінімум, щоб аудитори розуміли суб’єкт господарювання та його середовище, щоб він мав компетенцію та незалежність для проведення аудиту, і що він не міг ефективно забезпечити аудит персоналом, серед іншого. Ці стандарти застосовуються незалежно від того, чи є клієнтом аудиту перший клієнт, невеликий місцевий комісійний магазин або багатомільярдна криптовалютна біржа з ​​пов’язаною торговою компанією.

Prager Metis, який базується в Нью-Йорку, кинувся в останній простір з відпусткою. Фірма першою оголосила про штаб-квартиру метавсесвіту в Децентраленді. Фірма взяла FTX як клієнта. Очевидно, вона хотіла, щоб її вважали бухгалтерською фірмою майбутнього. І все ж, як звинуватила SEC, їй бракувало базового розуміння та компетенції для аудиту галузі.

Індустрія блокчейнів і криптовалюти страждає від шахрайства майже з самого початку, навіть якщо кількість випадків шахрайства, здавалося, скоротилася порівняно з рівнем 2018 року. Сама галузь є галуззю високого ризику, що вимагає спеціальних знань і глибоких знань про те, як традиційні біржі, блокчейни та інвестиційні стратегії працюють разом. Prager Metis, здавалося, не мав цих фундаментальних знань. Воно не розуміло ризик пов’язаної сторони, представлений торговим підрозділом FTX, Alameda Research. І вона не провела належної обачності, щоб забезпечити захист клієнтів та інвесторів.

У таких ситуаціях завжди легко грати вранці в понеділок як захисника і сказати, що це могло статися з будь-яким аудитором і будь-яким клієнтом. Але тут невдача була своєрідною. Аудит Prager Metis провалився, і він провалився, оскільки вони не мали на увазі мінімальних стандартів належної професійної уваги. А знаків було чимало. FTX, очевидно, зберігав свої облікові записи в каналах Slack, особистих повідомленнях і QuickBooks. QuickBooks — чудовий інструмент, якщо ви власник малого бізнесу, який тільки починає. Це неприйнятний інструмент для складного обміну валюти вартістю мільярди і мав викликати тривогу в аудитора. Але це не так. Ведення записів у Slack повинно було викликати тривогу. Але це не так. Мільярди готівки, які перераховуються між FTX і Alameda, мали викликати тривогу та змусити аудитора продовжити дослідження відносин. І все ж не сталося.

Це не складні непорозуміння в сірих зонах. Це чітко визначені ризики, які компанія Prager Metis повинна була виявити, відреагувати на них і отримати додаткові докази, щоб забезпечити зниження ризику викривлення до розумного рівня. Prager Metis, як звинуватила SEC, не застосували належний рівень скептицизму, щоб відреагувати на ризики, значною мірою через те, що їм, здавалося, бракувало розуміння чи не було технічних знань щодо крипто-клієнтів, необхідних для відповідності стандартам аудиту.

Поточні та майбутні аудитори криптобірж і блокчейн-бізнесу та платформ чітко отримують попередження від SEC: знайте свою галузь і свого клієнта або тримайтеся осторонь. Стандарти є лише мінімальною вимогою. З новими галузями та клієнтами аудитори повинні вийти за межі, щоб зрозуміти ризики, які представляють нова галузь та клієнти. Досягнення цього стандарту не завадить зловмисникам вчиняти шахрайство. Але це значно збільшить шанси на те, що аудитор правильно виявить шахрайство до того, як інвесторам буде завдано непоправної шкоди – завдання значно полегшується, якщо аудитор має компетенцію та досвід для раннього виявлення ризиків.

Під редакцією Бенджаміна Шиллера.

Зверніть увагу, що наш

політика конфіденційності,

умови використання,

печиво,

і

не продавай мою особисту інформацію

було оновлено

.

CoinDesk є

нагороджені

ЗМІ, яке висвітлює індустрію криптовалют. Його журналісти дотримуються a

суворий набір редакційної політики.

У листопаді 2023р

було придбано CoinDesk

від компанії Bullish group, власник

бичачий,

регульований обмін цифровими активами. Мажоритарною часткою групи Bullish є

Блок.один; обидві компанії мають

інтереси

у різноманітних бізнесах блокчейну та цифрових активів, а також у значних частках цифрових активів, включаючи біткойни.

CoinDesk працює як незалежна дочірня компанія з редакційним комітетом, який захищає незалежність журналістів. Співробітники CoinDesk, включаючи журналістів, можуть отримати опціони в групі Bullish як частину своєї винагороди.

Джек Кастонгвай — доцент кафедри бухгалтерського обліку в Університеті Хофстра та віце-президент з навчання та розвитку KnowFully Learning Group.